La question que tout CFO se pose en premier

Ces dernières années, je me suis retrouvé à table avec beaucoup de CFO et de CFO de transition, le plus souvent parce qu’ils regardaient Cashplannr. Et presque toujours, la même question vient en premier. Pas : quel était l’EBITDA l’an dernier. Mais : combien de temps notre trésorerie tient-elle, et où se situe le prochain moment serré ?

Je comprends pourquoi. Quand vous arrivez quelque part, surtout comme intérimaire ou comme consultant dans un rôle de CFO, c’est la seule chose qui compte vraiment à court terme. Et c’est justement la question sur laquelle les chiffres existants vous laissent en plan. La comptabilité est à jour. Le tableau de bord est plein de graphiques. Il y a un budget annuel dans Excel. Mais une prévision de trésorerie qui colle à la réalité de cette semaine, alimentée par les factures ouvertes en ce moment, elle est rarement là. Ou elle a existé un jour, dans un onglet désormais vieux de trois mois.

Ce n’est pas un détail, c’est la couche sur laquelle on vous juge.

Le reporting regarde en arrière. La trésorerie est une question tournée vers l’avant.

Mon parcours est dans le logiciel, pas dans l’audit ni la finance, et quand j’ai débarqué ici, une chose m’a frappé tout de suite : presque tous les logiciels financiers sont brillants sur ce qui s’est déjà passé. Consolider, clôturer, marges et écarts par rapport au budget. Un travail précieux. Mais il regarde en arrière.

La trésorerie fonctionne à l’inverse. C’est une question tournée vers l’avenir, et qui bouge chaque jour. Un client qui paie quinze jours plus tard, un délai fournisseur que vous renégociez, un investissement que vous décalez d’un trimestre : chacune de ces petites choses déplace toute votre courbe de trésorerie. Une prévision bâtie sur le budget annuel puis laissée immobile devient une fiction en quelques semaines.

Une planification de trésorerie périmée n’est pas neutre. Elle ressemble à une réponse, alors qu’elle est une photo d’il y a des semaines.

Et c’est précisément le danger. Décider sur des données de trésorerie anciennes est pire que de n’avoir aucune prévision, parce que vous vous sentez plus sûr que vous ne devriez l’être.

Ce que “opérationnel” veut dire pour moi

Il y a un monde entre un budget de trésorerie descendant et une prévision opérationnelle. Un budget part d’objectifs : chiffre d’affaires attendu, coûts planifiés, étalés proprement sur douze mois. Parfait pour donner le cap. Mais il ne sait rien de cette semaine.

Une prévision opérationnelle part du bas, de ce qui bouge réellement. Les factures clients ouvertes, avec leur date de paiement réaliste plutôt que théorique. Les factures fournisseurs et les engagements déjà pris mais qui doivent encore tomber. Les schémas que vous connaissez de votre propre historique : salaires, loyer, TVA, remboursements. Et surtout : elle se met à jour toute seule depuis votre comptabilité et votre banque, pour que personne n’ait à tenir un onglet à jour.

Nous avons construit Cashplannr autour de cette idée, en couches. Plus un montant est proche du “réellement arrivé”, plus il pèse lourd. Le résultat n’est pas un budget que vous faites une fois par an, mais une image de trésorerie vivante.

Pourquoi “à jour” est tout l’enjeu

Pour vous, la crédibilité d’un chiffre tient à quel point il est actuel. Vous ne vous présentez pas devant votre conseil ou vos actionnaires avec une prévision de trésorerie du mois dernier. Et vous ne décidez pas vous-même d’un recrutement, d’un investissement ou d’un crédit-pont sur un budget statique.

C’est pourquoi la différence entre “un outil qui montre aussi la trésorerie” et “un outil qui prévoit la trésorerie de façon opérationnelle” ne tient pas à un graphique, mais à la réponse qui tient encore aujourd’hui. Où se situe mon creux le plus bas, et quand ? Que se passe-t-il si un gros client paie en retard ou si un projet déborde ? Et puis-je l’expliquer en deux phrases à quelqu’un qui ne connaît pas les données sous-jacentes ?

Sur ce dernier point, nous avons délibérément mis le paquet : la prévision est résumée chaque semaine dans une note courte et lisible, pour que vous n’ayez pas à reconstruire une histoire autour de la même courbe chaque lundi. Et pour qui suit plusieurs sociétés ou clients, et les CFO de transition et consultants le font quasiment par définition, la même image en direct vaut à travers les entités.

Ce que je vous laisserais

Je ne vais pas vous dire de jeter votre stack de reporting. Consolidation, clôture et reporting de gestion restent nécessaires, et beaucoup d’outils le font bien. Mon propos est plus nuancé :

Quand vous choisissez ou recommandez un outil financier, regardez si la prévision de trésorerie opérationnelle y est vraiment intégrée, nativement, et non comme un add-on qui revient en pratique à un Excel tenu à la main. Parce que ce dernier ne survit pas à un mois chargé. Et la question qu’on vous pose en premier reste la même : combien de temps notre trésorerie tient-elle, et où se situe le prochain moment serré ?

C’est pour cela que nous avons construit Cashplannr. Pas pour refaire votre comptabilité, mais pour faire avancer les chiffres que vous avez déjà, jusqu’à une image sur laquelle vous osez décider. Y compris, et surtout, quand vous venez d’arriver et voulez savoir vite où vous en êtes.

J’aime sincèrement entendre comment vous vous y prenez aujourd’hui, car c’est là que j’apprends le plus moi-même.

Thomas Hysselinckx